Ein IPO/STO und besonders ein SPAC ist ein komplexer und zeitaufwendiger Vorgang.

IR CONSULT ist einer der erfahrensten IPO/STO-Berater in Deutschland. Unsere Spezialität ist die integrierte IPO-Beratung, die neben dem gesamten IPO-Prozess auch die professionelle, optimal auf die Zielgruppen ausgerichtete Pre-IPO-Investor Relations kombiniert. Wir sind stolz auf unsere langjährigen Erfahrungen (seit 1987) sowie auf fast 100 erfolgreich betreute Börsengänge unseres Teams.

Zur besseren Strukturierung unterteilen wir den kompletten IPO/STO-Vorgang in 7 Einzelschritte und weisen auch schon auf die wichtige Post-IPO/STO-Investor Relations hin:

1. Check Börsenreife (https://www.boersenreif.de/):

        • externe Daten:

                Markt- und Wettbewerbsumfeld

                Peer-Group-Analyse

                Börsenumfeld, z.B. aktuelle Investorenvorlieben

        • interne Daten:

                Organisation, rechtliche Struktur usw.

                Management, Rechnungswesen, Controlling

                Produkt- und Produktionsanalyse

                Business Plan

                Stärken-Schwäche-Analyse

2. Etablierung der notwendigen Teams:

                zusammengesetzt aus internen und externen Spezialisten,

                bes. Rechnungswesen, Recht, Technik und Kommunikation

                Vorbereitungen für Datenbeschaffung und -raum

3. Fact-Book, Unternehmensbewertung, Bankenexposé:

                Platzierungskonzept (Aktien, Segment, Free-float etc.)

                ausführliches Fact-Book

                Unternehmensbewertung

                Gründe für IPO/ICO/STO und Investment Case

                daraus Extrakt als Bankenexposé

4. Auswahl des Konsortiums:

                Vorauswahl je nach Spezialwissen und Track-Rekord

                Beauty Contest mit anschließender Auswahl des Konsortialführers

                Verhandlungen, Verträge und Mandatierung

5. IPO-Kommunikation, Pre-IPO-Investor Relations:

                Beauty Contest von Agenturen mit Auswahl

                Positionierung und Konzepte für jeweilige Zielgruppen

6. IPO/STO-Vorbereitungen:

                Kick-Off mit detailliertem Zeitplan und Aufgabenverteilung

                ausführliche Due-Diligence

                Details zum IPO/STO (Stückzahl, Segment etc.)

                Wertpapierprospekt und Börsenzulassung

                Erarbeitung der Präsentation der Equity Story 

                Beginn der IPO/STO-Kommunikation

7. IPO/STO-Phase:

                Konsortialanalysten und –salesmeeting

                Pre-Marketing und Road-Show

                Pressegespräche, Aktienmarketing

                IPO/STO-Konferenz

                Platzierung, Zuteilung und Erstnotiz

Nicht vergessen: sofort nach dem IPO/STO starten die On-Going Investor Relations (siehe hierzu https://www.ir-consult.de):

        • Pflichtmaßnahmen:

                Veröffentlichungen

                Quartalsberichte

                Geschäftsbericht

                IR-Seiten im Internet

        • Kürmaßnahmen:

                aussagekräftige IR-Websites

                aktive Pressearbeit mit Bilanzpressekonferenz

                fundamentale Investor Relations mit Fact-Book

                Analystenmeetings und Road-Shows

                laufende Optimierungen durch IR-Checks und Fondsauswertungen

                Produktinformationsblätter

Es ist dabei klar, dass diese Auflistung nur exemplarisch sein kann, da sie für jedes Unternehmen individuell angepasst werden muss. Sie gibt aber schon einen Hinweis auf die Komplexität des IPO-Prozesses, deren Realisierung im Durchschnitt 5 bis 12 Monate benötigt.

Bei einem STO eines Start-ups sind die Unterlagen natürlich schneller erstellt, was den ganzen Prozess auch billiger macht. 

Unser Informationsflyer.